作者：金杜律师事务所

近期，兖州煤业股份有限公司（简称“兖州煤业”）控股的澳大利亚上市公司兖煤澳大利亚有限公司（简称“兖煤澳洲”）以24.5亿美元对价收购力拓集团下属联合煤炭工业有限公司（Coal & Allied ，简称“C&A”）的100%股权项目成功交割。收购完成后，兖煤澳洲将管理和拥有符合JORC标准的可观煤炭资源量和储量，成为澳大利亚最大的独立煤炭生产商。本次交易堪称目前中国大型国有控股的A+H股公司在错综复杂的国际资本市场上成功实现收购目的里程碑式经典案例，被媒体称为“教科书式”的中资企业境外收购。 

兖州煤业是由兖矿集团有限公司控股的境内外上市公司，1998年分别在香港、纽约、上海三地上市。兖煤澳洲自2004年成立以来，陆续并购澳洲煤矿资产。2012年，兖煤澳洲在澳大利亚证券交易所上市，使兖州煤业成为中国首家且唯一拥有境内外四地上市平台的煤炭公司。此次通过收购C&A，兖煤澳洲优化了资产结构，进一步扩大了优质资产占比。

此次收购项目中，来自金杜中国及澳大利亚的跨境团队分别担任兖州煤业的中国律师及澳洲律师。该交易除涉及常规境外并购的境内审批、收购交易外，由于多方主体的介入和商业竞争等因素，还涉及众多特殊法律事项，金杜跨境团队全程参与，就境内外资本市场的嵌套融资、中国企业所持境外主体的混合债转股、国有企业应对跨国企业对抗式商业竞价、双层上市公司内部审批程序安排、多地上市公司信息披露协调等方面提供了全方位的专业法律服务。

该项目由金杜中国办公室合伙人唐丽子、韩杰牵头，金杜澳洲办公室合伙人David Friedlander, Paul Schroder及郝玉洁和赵京川一起参与完成。该项目的律师团队包括中国办公室孙勇、高照、段棣淳、朱泽鑫、张烁、刘煜、胡皓然，及澳洲办公室Robert Kelly, Anthony Hong, Tom Kibble, Eunice Leung, Boer Ma。