Securities & Capital Markets

我们在《语境下谈资管业务之二:“分级化资管产品”和“超额管理费”何去何从》一文中讨论了在分级化资管产品(也即“结构化产品”,以下简称“分级化产品”)涉及场外配资的情况下,其可能会因违反特许经营的法律强制性规定而无效。
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《中华人民共和国证券法》(以下简称“《证券法》”)自1998年12月首次颁布以来,分别于2004年8月、2013年6月、2014年8月进行了个别条款的修正,于2005年10月进行了较大修订。2013年,证券法的再次修订被列入十二届全国人大常委会立法规划。
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At the end of October, 2019, the Department of Fund and Intermediary Supervision of the China Securities Regulatory Commission (“CSRC”) promulgated the Notice on the Pilot Implementation of the Public Offered Mutual Fund Investment Consulting Business (《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》, the “Notice”) and the mutual fund investment consulting business (“MF Consulting Business”) is officially put into pilot implementation.
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